【看中國2023年9月1日訊】上週一，不少人緊盯著手機，等待的新一期LPR出爐。之前，有券商提前吹風說，預計這次LPR下調可能出現「非對稱」下調，即五年期LPR下調幅度要超過一年期LPR。這樣以來，既支持了居民中長期信貸，又穩定了銀行的息差水平，大家全都雙手雙腳「資瓷（支持）」。
當天上午9點半，結果出來了：一年期LPR下降10個基點，五年期則安穩如泰山。
期待值拉滿了的他們一臉問號。有人說等了個寂寞，原來是這樣的非對稱。還有人說：放棄幻想，提前還貸。
LPR就是貸款市場報價利率（Loan Prime Rate），從2020年起代替了原先的基準利率。因為房貸還款週期一般都在五年以上，所以五年LPR和住房貸款利率息息相關。
去年2月，一位網友偶然發現，自己每個月還的房貸，本金只有1777元，而利息將近3000元。他算了一筆帳，本金58萬貸款30年，光利息就有48萬！而同樣的錢放在銀行理財，得到的也只有區區幾百元的收益。他決定提前還掉房貸。手機上一通操作後，一看還款明細：立馬省下37萬元利息！
他在社交平台上分享了自己提前還貸的經歷後，引起不少網友的共鳴。這兩年，大家買的理財、炒的股、買的房都在虧損，只有提前還貸似乎是掙的。於是，提前還貸在隨後幾個月裡，從涓涓細流變成了一股洪流。因為辦理的人太多，銀行開始設置重重障礙。辦理手續從手機直接操作變成了必須現場辦理，扣款時間也從幾個小時延長到了三個月。每天在銀行門口排長隊的，不再是年邁的大爺大媽，而是等待辦理提前還貸業務的房奴。
今年，銀行房貸業務變得更加嚴峻。個人5年期存款利率才2個多點，而二套房貸的利率是5個多點——那假如手裡有現金的話，還不如掏出來把房貸還了。就算沒有現金，現在滿大街的貸款業務，能幫你貸到3個多點的經營貸。於是，經營貸又一次死恢復然。但上一波經營貸是為了炒房，是加槓桿；而這一波經營貸，卻是為了提前還貸，是降槓桿。
據說在日本，大家對於這種現象很熟悉，叫做：資產負債表衰退。
簡單來說，就是大家寧願存錢，也不願意消費了。8月30日週三，招商銀行在中期業績交流會上說到，存量房貸利率下調勢在必行，是大概率事件。目前，招商銀行已經製造定了相應的預案，但還沒有最終的方案。同時，一張會議通知的截圖在網上也流傳出來，標題是《關於召開個人住房貸款存量利率調整項目啟動會議的通知》。上面寫著，將在8月31日當天下午3點，召開個人住房貸款存量利率調整項目。有媒體確認，是國有六大行之一的交通銀行。
喊了這麼久，寫了這麼多小作文，老百姓們最期待出臺的政策，看上去應該是要來了吧。但筆者看到外媒報導說，這家國有大行此次降低利率，只會影響首套住房的貸款。
貝殼研究院的數據說，截止2023年7月，百城首套主流房貸利率平均為3.9%，二套主流房貸款利率平均4.81%。也就是說，利率已經降到3字頭的首套利率，其實和經營貸利率相差已經不大了。
大家真正期待的，其實是二套利率下調。很多一線城市二套利率不僅超過5%，更因為極其嚴格的限購政策，市場裡集滿了二套房客戶。所以，只降首套利率的實際作用非常有限，更多的烘托氣氛，鼓勵大家消費。
但8月30日，據說又有銀行居然在內部發布了通知，說老百姓的存款利率要下調了：期限越長，調整幅度越大……
市場不是羅剎海市，人們需要的也不是「未曾轉腚先開言」。一次次讓預期落空，反而會讓信心更跌入低谷。比如，7月底就要求的一線城市出政策，時隔一個月，才剛剛有城市宣布落實，其實市場已經不感到刺激了。
